Měření tržního rizika metodou VaR

Autoři

VALOVÁ Ivana JUROVÁ Michaela

Rok publikování 2008
Druh Článek ve sborníku
Konference MendelNet 2008 PEF
Fakulta / Pracoviště MU

Ekonomicko-správní fakulta

Citace
Obor Ekonomie
Klíčová slova Rizika; řízení rizik; tržní riziko; Value at Risk (VaR).
Popis V roce 1974 byl guvernéry centrálních bank zemí skupiny G 10 vytvořen stálý výbor bankovního dohledu, který byl později přejmenován na Basilejský výbor pro bankovní dohled. V červu 2004 schválil Basilejský výbor nová pravidla (New Capital Accord). Nová kapitálová dohoda nabízí bankám zvolit si pro měření rizik (úvěrové, tržní, operační) z více metod. Nejrozšířenějším nástrojem využívaným pro výpočet kapitálového požadavku k tržnímu riziku pro účely kapitálové přiměřenosti je metoda Value at Risk, která odhaduje maximální pravděpodobnou ztrátu portfolia finančních nástrojů v důsledku nepříznivých pohybů sazeb na trhu. Cílem článku je zdůraznit význam tržního rizika, stručně seznámit s podstatou metody VaR a poukázat na úskalí spjatá s touto metodou.

Používáte starou verzi internetového prohlížeče. Doporučujeme aktualizovat Váš prohlížeč na nejnovější verzi.